La trésorerie constitue le point le plus sensible de la situation financière d’une entreprise, celui qui trahit manifestement tout dérèglement de son fonctionnement...

Définition et objectif de la fonction de trésorerie
 
La trésorerie constitue le point le plus sensible de la situation financière d’une entreprise, celui qui trahit manifestement tout dérèglement de son fonctionnement.
 
Le terme trésorerie revêt deux acceptions :
 
   - au sens restrictif, la trésorerie se limite aux liquidités immédiates :  caisse, banque, chèques postaux. Ce sens s’applique à la trésorerie de l’entreprise gênée financièrement, qui transforme tout son papier en liquidités.
 
   - au sens large, la trésorerie comprend les effets de commerce, les bons du trésor, bons de caisse, titres de placement que l’entreprise conserve et nourrit, mais qu’elle peut négocier à tout moment.
 
La trésorerie garantit la rationalisation de l’entreprise. 

La gestion de trésorerie est assurée selon le cas par « la division trésorerie  » ou « le service trésorerie » qui comprend un ensemble de décisions, de règles et de procédures qui assurent, au moindre coût, le pilotage de la trésorerie  et le maintien de l’équilibre financier.
 
La fonction de trésorerie répond principalement aux objectifs suivants :
 
-  Assurer la liquidité de l’entreprise :
 
Permettre à celle -ci de continuer à fonctionner en ayant le s lignes de financement nécessaires au meilleur prix et en plaçant dans de bonnes conditions ;
 
-  Minimiser les frais financiers et maximiser les produits financiers  :
 
Pour cela, une  stratégie définie doit être arrêtée car toute erreur entraîne la remise en cause de la pérennité de l’entreprise.

Prévoir sa trésorerie:
Le trésorier devant garantir la disponibilité des moyens de financement de l’entreprise au moment où elle en a besoin afin de ne pas bloquer son expansion, l’établissement d’une planification de trésorerie est alors conseillé. En effet, gérer c’est :
 
-  anticiper et prévoir la position de trésorerie future de l’entreprise en déterminant les flux de trésorerie entrant et sortant ; 
 
-  puis, définir une stratégie et l’appliquer en la modulant au fil du temps : cela permet d’opter pour une politique de financement et/ou placement.

La prévision de la trésorerie:

Nous distinguons la prévision de trésorerie à court terme et la prévision de trésorerie à moyen terme  :
 
•  la prévision de trésorerie à court terme 
 
 L’objectif est d’éclairer la prise de décision en matière de financement à court terme.
 
Il s’agit de prévoir les besoins de trésorerie de la période à venir, c’est à dire de cerner la période et le montant des besoins maximaux afin de mettre en place, à temps, les concours à court terme nécessaires :
-  faire appel aux actionnaires pour une avance en compte courant  ;
-  faire appel au système bancaire pour un crédit à court terme  ;
-  …
 
 Cette prévision peut être établie pour l’année à venir (c’est à dire le budget de trésorerie), pour le trimestre ou le mois à venir.
 
•  la prévision de trésorerie à moyen terme 
 
 L’objectif est de  déterminer sur plusieurs années des besoins de financement et des ressources à mettre en œuvre pour y faire face.
 
Cette prévision se fait à l’aide d’un tableau de financement dont le principe est de lister les besoins et les ressources de la période et de tenter de les égaliser.

Redaction Babfinance